20Январь2019

23 Июль 2013 Автор 

О финансовых пирамидах

b-class.tv                                 

  В последние годы пирамидальные схемы были широко распространены в транзитных экономиках (МММ в России, Каритас в Румынии, и более мелкие схемы в Болгарии и Чешской Республики). Однако схемы также существуют и в индустриальных странах. Причина отсутствия публичного внимания к финансовым пирамидам в индустриальных странах объясняется тем, что люди в этих странах лучше понимают разницу между надежным уровнем дохода и ненадежным. Более того, эффективное обеспечение соблюдение законов не допускает широкого освещения в печати.

Финансовая пирамида представляет собой такую денежную схему, в которой доход по привлеченным денежным средствам выплачивается не за счет их вложения в прибыльные активы, а за счет привлечения все новых вкладчиков и денежных средств. При этом потенциальных вкладчиков побуждают вкладывать денежные средства обещаниями выплатой первым из них больших доходов за счет последующих клиентов. Таким образом, в пирамидальной схеме огромное количество людей «внизу» пирамиды платят деньги малому количеству лиц «сверху», а каждый новый участник платит деньги за шанс продвижения наверх и получения доходов от взноса других людей, которые могут присоединиться позднее. Финансовая пирамида может давать гарантии не только на высокие доходы, но и на общественную пользу.

Финансовые пирамиды нелегальны и прямо запрещены во многих странах: Австралия, Бразилия, Великобритания, Мексика, Польша, Турция, Южная Африка, Япония и др. Также есть страны, в которых имеется законы против мошенничества и нерегулируемых инвестиционных схем, но нет четкого запрета на пирамидальные схемы. Первая финансовая пирамида в США была создана Чарльзом Понци. Несмотря на то, что автором одной из самых первых пирамидальных схем является Джон Ло, их больше называют именем итальянского эмигранта Понци (Ponzischeme).

Предпосылки к возникновению финансовых пирамид:

- наличие рынка акций или ценных бумаг,

- отсутствие ограничений в законодательстве относительно функционирования

  финансовых структур пирамидального типа (Finfact.org, 2011)

Условия, приводящие к увеличению количества пирамидальных схем:

- неадекватная банковская система;

- непрозрачная законодательная система;

- слабое управление;

Эти факторы свойственны практические всем странам мира.  Также существуют утверждения, что бедное население более восприимчиво обещаниям операторов финансовых схем. Однако это не всегда так, не стоит забывать о многих аристократов Великобритании, включая мастера Королевского монетного двора, сэра Исаака Ньютона, который попал на пузырь южного моря. 

Государство может предпринять ряд мер, которые могли бы выступать в качестве барьеров для роста пирамидальных схем. К примеру, слабые показатели официальных банков в Албании, и провал государства в начале транзитного периода сыграло главную роль в возникновении схем и их скрытого урона (Jarvis, 2000). Неясности в законодательной системе и отсутствие четкой схемы ответственности для решения проблемы отсрочил необходимые ответные меры в 1996 году и препятствовал поглощению и ликвидации компаний в 1997 году.

Следовательно, слабое управление является ядром феномена пирамидальной схемы. Коррумпированный характер взаимоотношений между операторами компаний и высшего уровня Албанского правительства препятствовали государственным агентствам предпринимать меры против компаний и скрывали информацию о непрочности этих компаний. Существуют множество причин для реализации банковской реформы, устанавливания эффективного законодательства, и улучшения управления. Но албанский опыт является полезным напоминанием о том, что может произойти, когда всему этому не уделяется должное внимание.

Власть должна контролировать как формальные, так и неформальные финансовые рынки. В Албании отсутствовало регулирование неформального кредитного рынка, и, следовательно, пирамидальные схемы какое-то время рассматривались как часть рынка, который никак не контролировался. Банк Албании обратил внимание на схемы лишь в конце 1995 года, когда рост пирамид резко увеличился. Но опять-таки на тот момент не было института, у которого были бы четкие полномочия вмешаться. Даже тогда, когда эффекты пирамид начали появляться в денежно-кредитной статистики, масштабы их деятельности не были ясны властям. В данном случае наблюдалась упущение в регулировании формальной банковской системе. К сентябрю 1996 года, депозиты ВЕФА (VEFA) были равны одной трети всех депозитов до востребования. Такой рост банковских обязательств перед одним клиентом не могло быть незамеченным.

Пирамидальная схема обманчива и незаконна по определению (Akinladejo, etal., 2013). Мошенничество охватывает все виды действий, направленные на получение финансовой выгоды путем обмана. Следовательно, пирамидальная схема попадает под категорию мошенничества. Основной причиной этого является то, что пирамида продаж неизбежно рушится, и шансы на успех для каждого участника равны нулю. Участникам, которые присоединяются к схеме, оплачивая членские взносы и покупая товары, необходимо привлечь новых участников, чтобы заработать комиссии и бонусы, выплачиваемые ими. Тем не менее, это практически невозможно, чтобы каждый участник продолжал привлекать дополнительных членов, так как распространение участников, в конечном счете, приведет к насыщению рынка участниками. Пирамидальные схемы зачастую используют продукцию не самого лучшего качества, либо товар, который не пользуется спросом. Тем самым, мотивируя участников не продавать товар, а привлекать все больше новых участников. Если предположить, что каждый участник в схеме, устроенный одним промоутером вербует одного нового участника каждый месяц, 32 месяцев спустя количество участников составит около 4,3 млрд., более половины численности населения мира (Ota, 1995).

Казалось бы, и так очевидно, что пирамида – это сомнительная бизнес сделка, но почему, многие все же присоединяются к ней? Причины весьма просты. Промоутеры пирамид - мастера группового психологического воздействия. На рекрутинговых встречах они создают бурную, восторженную атмосферу, где групповое давление и обещания легких денег играют на желании людей иметь высокий доход и боязни пропустить выгодную сделку (Rowe, 2000). На таких встречах нет мест для разумного рассмотрения и лишних вопросов.

Жертвы пирамидальных схем страдают не только от финансовых потерь, но также и от различных моральных или социальных потерь. Помимо финансового ущерба, жертвы зачастую сожалеют о том, что причинили неприятность своим друзьям. Согласно опросу, проведенному Ота (1995), 17,5 % пострадавших признали, что участие в пирамидальных схемах дискредитировали их, и 20 % ответили, что они ощущали отвращение к самим себе. Между тем, 14,4 % пострадавших были обеспокоены тем, что больше не смогут никому доверять. Более того, важно отметить тот факт, что 4,4% пострадавших потеряли свою основную работу, 3,1% серьезно заболели из-за пирамидальных схем.

Akinladejo и др (2013) описывают два основных вида пирамид:

$1-       простые пирамиды (nakedpyramids);

$1-       пирамиды, основанные на продукции (product-basedpyramid).

Простая пирамидальная схема начинается с одного человека, который размещается на вершине пирамиды и рекрутирует определенное количество людей. К примеру, 10 других людей для участия в «инвестиционной сделке», каждый из которых должен инвестировать 100 долларов. Как только они инвестируют в эту схему, от них требуется привлечь еще 10 человек для участия в той же самой «бизнес сделке». Повышение в рамках пирамиды основывается на том, насколько много участников привлечены. Примером простой пирамиды может быть подарочная схема.

Пирамидальная схема, основанная на продукции, имеет все признаки простой пирамиды, дополнительно лишь добавляется товар, который создает впечатление легитимной торговли. Первоначальный рекрутер как дистрибьютор продукции набирает 10 менеджеров по продаже, каждый, из которого платит определенное количество денег для стартового пакета продукции для продажи. От этих выплат дистрибьютор получает 10%, а также еще 10% от каждого проданного товара его участниками и дополнительно проданных стартовых наборов.

Ситуация в Казахстане

Участие в пирамидальных схемах в Казахстане квалифицируются как мошенничество, предусмотренного статьей 177 Уголовного Кодекса Республики Казахстан (Министерство Экономики и Бюджетного планирования РК , 2010). Тем не менее, количество таких схем велико и не всегда можно четко определить такие организации. Лицам, создающим финансовые пирамиды с помощью интернет ресурсов, грозит до 12 лет заключения в Казахстане. С развитием электронной коммерции финансовые пирамиды переместились в интернет-зону.Занимательно, что владельцы пирамид в сети продают не товар, не акции, а саму возможность заработать.Схема таких пирамид такова: вкладчик покупает первый уровень «существования» в системе, проходит регистрацию на сайте, заводит свою ссылку. Далее он активно привлекает на сайт по своей ссылке клиентов. Они в свою очередь покупают у него первый уровень доступа. Чтобы вкладчику перейти на второй уровень, он также должен заплатить деньги. При этом переход на каждый следующий уровень стоит вдвое больше. Таких схем довольно много в сети.

В июне текущего года Депутаты Мажилиса Парламента на пленарном заседании одобрили в первом чтении соответствующие поправки в законодательные акты по вопросам противодействия деятельности финансовых пирамид (Tengrinews, 2013). Согласно законопроекту в Уголовный кодекс РК вводится статья, которая предусматривает ответственность за организацию и управление деятельностью финансовых (инвестиционных) пирамид. Пирамидам дается следующее определение: «неправомерное привлечение денежных средств или иного имущества физических и юридических лиц, которые не направляются на занятие конкретной деятельностью с обещанием им или выплатой материальной выгоды за счет привлечения либо перераспределения таких активов от других лиц».

Более того, законопроект предусматривает поощрение за добровольное сообщение об участии в пирамиде, либо другим образом будет содействовать прекращению деятельности пирамиды. «Отягощающим вину обстоятельством предлагается признавать деяния, совершенные группой лиц по предварительному сговору, либо с использованием служебного положения, либо в крупном размере. За такие деяния предусматривается лишение свободы до 7 лет с конфискацией имущества. Более суровое наказание - до 12 лет лишения свободы - предлагается определить за совершение таких операций с использованием интернет-ресурса и коммуникационных систем», - сообщил первый заместитель Генерального прокурора Иоган Меркель. По информации Генпрокуратуры, в период с 2010 по 2013 годы правоохранительными органами Казахстана возбуждено 61 дело по фактам, связанным с незаконной деятельностью финансовых пирамид. Общее количество потерпевших составило порядка 4000 человек. Сумма причиненного ущерба превысила 767 млн. тенге.

Однако практика демонстрирует, что закон способен запретить только проведение операций, наиболее часто используемых для создания финансовых мыльных пузырей, но не полностью ликвидировать финансовую пирамиду как явление.

Журнал LS также составил список самых нашумевших случаев, связанных с деятельностью финансовых пирамид в Казахстане.

год, место

Финансовая пирамида

1

1994 год, Казахстан

Первая в Казахстане ФП - «Смагулов и К». Собрав деньги, владелец Нурлан Смагулов внезапно исчезает – более 35 тысяч вкладчиков остаются ни с чем. С 1995-го Смагулова будет искать Интерпол: его обвиняют в убийстве охранника автостоянки (уголовное дело по делу вкладчиков так и не возбудят). В отличие от «МММ», «Смагулов и К» — не пирамида в чистом виде. Компания имела производства и недвижимость, гараж насчитывал более полусотни машин. По словам бывших работников, на сбор денег с населения Смагулова подтолкнули трудности с финансами, но в банк идти не стал – проценты по кредитам были непомерно высоки. После побега имущество компании спустят с молотка, но вырученные деньги составят лишь пятую часть долга перед населением. В начале 2000-х ликвидационная комиссия рассчитается с вкладчиками – вернет ровно 22 процента от вложенной суммы. Общий долг компании перед своими вкладчиками составляет более 630 млн. тенге.

2

1997, Казахстан

Первая пирамида МММ развалилась в 1997 году. Принцип ее действия был достаточно прост: люди покупали акции и билеты, выпущенные создателем пирамиды Сергеем Мавроди. Два раза в неделю стоимость «ценных бумаг» искусственно повышалась. Таким образом, со временем держатели акций и билетов могли продать их по более выгодной цене. Старые участники пирамиды получали прибыль за счет новых. Последние в итоге и остались без денег. «Кинутых» оказалось от 10 до 15 млн. человек. Их общий ущерб, по самым скромным подсчетам, составил не менее $115 млн. 50 человек покончили жизнь самоубийством. Сергей Мавроди отсидел 4,5 года за мошенничество в особо крупных размерах. Выйдя на свободу, комбинатор принялся за старое.

3

2008, Кызылорда

«Алтын Гасыр». 25-летняя кызылординка обещала горожанам беспроцентные кредиты. Однако, предварительно требовалось внести залог. Каждый желающий получить кредит должен был привести с собой еще троих людей. Вкладчиками стали сотни человек. Через год кассы компании стали закрываться, так и не выдав вкладчикам обещанные кредиты. Обманутые вкладчики стали подавать заявления в милицию. Основательницу пирамиды осудили на 5 лет.

4

2009, Южно-Казахстанская область

ТОО «Микрокредитная организация «Шах-Тас», зарегистрированное как микрокредитная организация, работало по принципу финансовой пирамиды. Было установлено, что ТОО «МКО «Шах-Тас» не соблюдает требования закона «О микрокредитных организациях»: не заключаются письменные договоры с клиентами, отсутствует кредитное досье, бухгалтерский учет и финансовая отчетность, отсутствует служба внутреннего контроля, не соблюдается порядок ведения документации по предоставленному микрокредиту. Первоначально, при внесении суммы в размере 6 тыс. тенге через день возвращалось 9 тыс. тенге. При этом гражданам выдавались квитанции к приходно-кассовому ордеру, в котором не указывались реквизиты юридического лица, основания приема платежа и фамилия лица, принимавшего денежные средства. В ходе проверки прокуратуры изъяты денежные средства в размере 7 млн 231 тыс. тенге.

5

2011 год, Кокшетау

«Клуб миллионеров». Создатель скандальной финансовой пирамиды, Бахыт Адилова, вначале работала как индивидуальный предприниматель, а затем организовала ТОО «КазРосИнвестпроект», зарегистрировав его на Маржан Муканову. В течение трех месяцев организация работала без лицензии. Каждому человеку, сделавшему вклад в размере 100 тысяч тенге, через короткое время обещали вернуть в четыре раза больше. В настоящее время счета фирмы арестованы. На Адилову завели уголовное дело по статье «Мошенничество в крупном размере, совершенное организованной группой». Директор товарищества Маржан Муканова находится под подпиской о невыезде. Скандал вокруг ТОО «КазРосИнвестпроект» связан с тем, что сотни вкладчиков стали защищать эту организацию от действий полиции. Между вкладчиками и стражами порядка произошли потасовки. Люди пытались помешать оперативной группе расследовать уголовное дело, возбужденное в отношении ТОО. Финансовой полицией было изъято 41 млн.тенге.

6

2011, Петропавловск

Жителям Петропавловска предлагали сказочно обогатиться в короткий срок, вложив 100 тысяч тенге и спустя месяц получить 400 тысяч. В связи с многочисленными нарушениями департамент юстиции по Северо-Казахстанской области прервал учетную регистрацию ТОО. Деятельность предприятия на данный момент приостановлена, продолжается дальнейшая проверка работы компании. По словам начальника УБОП ДВД области подполковника полиции Ермека Татваева,в ходе проверки финансовой пирамиды не было найдено никаких документов, подтверждающих легальную деятельность предприятия.

7

2011, Караганда

Вкладчикам карагандинской финансовой пирамиды обещали доходность от 30% и выше. Минимальный размер вклада – 30 тыс.тенге. Руководители пирамиды действовали очень осторожно. Приглашали к себе не всех. Клиентам в офисе компании демонстрировали различные разрешения из госорганов. По телефону ничего не сообщали, только при личной встрече. Деньги вкладчикам обещали вернуть спустя несколько дней и плюс выгодные проценты. Всего в прокуратуру Карагандинской области поступило 179 заявлении от обманутых вкладчиков, которые внесли в финансовую организацию 29 млн тенге.

8

2012, Кызылорда

«Клуб богатых людей». Интернет-мошенники действовали, используя рекламу очень дешевого 3D-телевизора. Любопытным тут же предлагалось стать участниками рекламной кампании, либо членами “Клуба богатых людей”, для чего нужно было внести через Интернет 27 тысяч тенге, а также привлечь еще двух вкладчиков. Те, в свою очередь, должны привлечь еще двух человек. На август 2012 года было зарегистрировано 1042 вкладчика этой финансовой пирамиды. Общая сумма взносов превысила 28 миллионов тенге. Как отметили в финполиции, ни один из вкладчиков ни разу не получил обещанные дивиденды.

9

2013, Кызылорда

«ЛайтБизнесМаркетинг». Жертвами этой финансовой пирамиды стали более 700 жителей Кызылорды. Участники сети считали, что занимаются изучением спроса на товар в Интернете. Однако в действительности они “качали” деньги руководителям офисов Кызылорды, работающих на алматинское товарищество Tristar+kz и российскую компанию “Мар-Партнер”. Участники Сети платили деньги за вступление в бизнес и привлекали новых партнеров. Однако обещанного вознаграждения они не получили. Пострадавшие обратились в правоохранительные органы, было возбуждено уголовное дело. Деятельность кызылординских офисов компании была приостановлена. Помощник прокурора Кызылорды Бауыржан Жадыгеров заявил, что в Россию было направлено международное поручение на предоставление определенной информации.

10

2013, Алматы

«Семья». Сергей Мавроди запустил в Алматы новую финансовую пирамиду «Семья». По городу распространены объявления: «Социальный эксперимент «Семья»: храни деньги у себя и получай 50% в месяц! 100% – законно!». В объявлении указана лишь ссылка на станицу в Интернете. Одним из последних проектов Мавроди стала финансовая пирамида МММ-2012. Сообщалось, что число ее участников составляет около 10-15 миллионов человек по всему миру.

 

Тем не менее, финансовая пирамида это не всегда мошенническое предприятие. По пирамидальному принципу построены многие компании сетевого маркетинга. Рассматривать их деятельность как мошенничество нельзя. Более того, финансовая пирамида может образоваться в результате ошибки предпринимателя. Для того чтобы исправить ошибку свою, он берет дополнительный кредит. Это приводит к замкнутому кругу, где собранные средства уходят на выплаты по обязательствам. Также пенсионная система во многих странах построена по принципу пирамиды. Пенсионеры получают пенсии благодаря ныне работающим гражданам. Пока количество работающих превышает число пенсионеров, то система будет работать.

Между тем, существуют определенные отличительные черты структур, которые помогают выявить мошеннический характер.

-  мощная PR и рекламная кампания, потенциальным вкладчикам обещают выплаты выше среднего уровня;

-  операторы скрывают информацию о компании;

-  небольшой первоначальный взнос для участия в “бизнесе”.

Существование свободной рыночной системы не оправдывает отсутствие каких-либо правил для защиты населения. Более того, во всех секторах должно присутствовать регулирование, дабы оградить население от недобросовестных лиц и структур. И конечно, желание заработать много и быстро всегда будет присутствовать в человеке.

 

Список литературы

Akinladejo, O., Clarke, M. & Akinladejo, F., 2013. Pyramid Schemes and Multilevel Marketing: Two sides of the same coin. Journal of Modern Accounting and Auditing, 9(5), pp. 690-696.

Jarvis, C., 2000. The Rise and Fall of the Pyramid Schemes in Albania. IMF Staff Papers, 47(1).

Rowe, B., 2000. Pyramid Schemes. All Archived Publications. , Том Paper 446.

Tatsuya, O., 1995. The Victims of Pyramid Sales in Japan. http://www.aic.gov.au/media_library/publications/proceedings/27/ota.pdf

 Tengrinews, 2013. Суровым наказанием грозят создателям финансовых пирамид в Казахстане.

http://tengrinews.kz/kazakhstan_news/surovyim-nakazaniem-grozyat-sozdatelyam-finansovyih-piramid-v-kazahstane-235508/

 Министерство Экономики и Бюджетного планирования РК , 2010. О финансовых пирамидах. http://www.minplan.gov.kz/pressservice/78/44886/

 

Динара Нурушева

 Этот адрес электронной почты защищен от спам-ботов. У вас должен быть включен JavaScript для просмотра.

 



sarap.kz

Барлық құқықтар қорғалған. Толық немесе жартылай материалдарды пайдаланған жағдайда www.sarap.kzсайтына және мақаланың авторына сілтеме жасау міндетті.